Gemini交易所上调IPO募资规模至4.333亿美元
由Cameron和Tyler Winklevoss兄弟创立的加密货币交易所Gemini日前宣布,由于市场反响热烈,即将进行的首次公开募股规模扩大至4.333亿美元。
核心要点
• 在强劲市场需求和纳斯达克5000万美元投资支持下,Gemini将IPO募资目标上调至4.333亿美元
• 每股定价区间调整为24-26美元,使这家Winklevoss兄弟领导的企业估值达31亿美元
• 尽管2025年上半年净亏损2.825亿美元,但Gemini计划为普通投资者保留40%的认购额度
根据9月10日披露的美国证券交易委员会文件显示,此次调整源于市场超额认购。彭博社报道称,交易所将股价区间从原先的17-19美元提升至24-26美元,同时维持1670万股的发行量。按最新定价上限计算,公司估值将达到约31亿美元。
市场热情推高估值
知情人士透露,本次IPO获得数倍超额认购,显示出数字资产市场波动中投资者对合规平台的青睐。纳斯达克公司承诺以发行价认购5000万美元股份(前提是上市顺利完成),这为交易增添了信用背书。高盛集团与花旗集团担任本次发行的主承销商。
零售参与计划与财务挑战
Gemini采取了不同于常规交易所IPO的策略:30%股份将通过Robinhood、SoFi等零售平台分销,另10%预留给关联方、员工及长期用户。这种安排旨在扩大股东基础,强化其面向消费者的品牌形象。
财务数据显示,2025年上半年公司营收6860万美元,净亏损2.825亿美元;相较之下,上年同期营收7430万美元,亏损4140万美元。根据SEC备案文件,Gemini目前管理资产超180亿美元,业务涵盖加密交易、托管、美元稳定币、质押及加密奖励信用卡等多元服务。
行业标杆意义
这家2014年成立的交易所长期致力于与美国主流交易平台竞争。此次IPO被视为行业风向标,其市场表现可能影响投资者对加密货币企业上市的信心。若成功挂牌,Gemini或将成为其他考虑公开募股的加密公司参考范例。